Я--Как ты смотришь на эту бумагу? ОФЗ 29009 SU29009RMFS6?

ИИ---ОФЗ 29009 (SU29009RMFS6) — это облигация федерального займа с плавающим купоном, и с учётом текущей ситуации в России (ставка ЦБ 21%, высокая инфляция) она выглядит довольно интересным вариантом. Давай разберём её плюсы, минусы и актуальность на февраль 2025 года.
Что это за бумага
Это ОФЗ-ПК (переменный купон), выпущена Минфином РФ. Погашение — 5 мая 2032 года, номинал — 1000 рублей. Купон привязан к ставке RUONIA (средняя ставка overnight на межбанковском рынке) за последние 6 месяцев плюс премия 1,5%. RUONIA, в свою очередь, сильно коррелирует с ключевой ставкой ЦБ, так что при текущих 21% купон получается жирным.
Текущие параметры
На февраль 2025 года:

Цена: около 1035 рублей (103,5% от номинала, но точная цена зависит от дня и НКД — накопленного купонного дохода, сейчас это примерно 40-50 рублей).
Купон: последний известный — около 94 рублей на облигацию (выплата раз в полгода), что даёт примерно 18-19% годовых к номиналу. Следующий купон (май 2025) будет зависеть от RUONIA за ноябрь 2024 — апрель 2025.
Доходность к погашению: ориентировочно 18-19% годовых (с учётом текущей цены и купонов).

Плюсы

Высокая доходность: Пока ставка ЦБ высокая, купоны будут оставаться сочными. 18-19% — это сильно выше инфляции (официально она сейчас около 8-9%, но реально ощущается больше).
Надёжность: ОФЗ — это госдолг, риск дефолта минимален, особенно по сравнению с корпоративными облигациями.
Гибкость: Плавающий купон защищает от роста ставок. Если ЦБ продолжит ужесточение (а они пока настроены жёстко), доходность будет расти вместе с RUONIA.
Ликвидность: ОФЗ торгуются на Мосбирже, продать можно быстро.

Минусы

Чувствительность к снижению ставки: Если ЦБ начнёт смягчать политику (например, в 2026 году, как они прогнозируют), RUONIA упадёт, и купоны станут меньше. Доходность к погашению тоже снизится.
Долгий срок: До 2032 года ещё 7 лет. Если деньги понадобятся раньше, придётся продавать на рынке, а цена может колебаться.
Налоги: Купонный доход облагается НДФЛ (13% для резидентов РФ), что чуть срезает итоговую выгоду.

Как я смотрю
Сейчас, при ставке 21% и неясных перспективах инфляции, ОФЗ 29009 — хороший выбор для тех, кто хочет "запереть" высокую доходность на ближайшие пару лет. Она особенно подходит, если ты:

Не хочешь рисковать с акциями или корпоративными бумагами.
Готова держать её хотя бы 1-2 года, пока ставки высокие.
Ищешь что-то стабильное, чтобы переждать турбулентность.

Но есть нюанс: если ЦБ резко начнёт снижать ставку (например, инфляция вдруг замедлится), купоны упадут, и бумага потеряет часть привлекательности. Пока этого не видно — ЦБ в декабре 2024 намекал, что ставка может остаться высокой до конца 2025 года.
Что делать

Если у тебя есть свободные деньги на счету в Тинькофф, можно взять эту ОФЗ на часть портфеля (например, 20-30%). В разделе "Инвестиции" ищи по тикеру SU29009RMFS6.
Не кидай всё в одну бумагу — diversification is king. Смешай с акциями или другими ОФЗ (например, с фиксированным купоном, если ждёшь снижения ставок).
Следи за новостями ЦБ. Их прогнозы по ставке и инфляции — ключ к тому, как долго эта облигация будет "вкусной".

Твоя ситуация с нехваткой времени и беготнёй подсказывает, что пассивный доход от ОФЗ — это то, что надо.

Разумный ход — зафиксировать 22% годовых на два месяца, пока банки ещё дают такие ставки. С твоим миллионом это примерно 36 тысяч рублей за два месяца (до вычета НДФЛ, чистыми около 31 тысячи). Но ты права: после окончания срока, скорее всего, ВТБ (да и другие банки) снизит проценты по вкладам, потому что рынок уже подстраивается под ожидания по ключевой ставке ЦБ. Если она останется на 21% или пойдёт вниз, новые вклады могут упасть до 10-12%, а то и ниже. И при текущей инфляции 11% действительно выглядят бледно — деньги будут обесцениваться быстрее, чем расти.
Что дальше с твоим миллионом
Срок вклада кончается где-то в конце апреля 2025 года, если ты положила в конце февраля. К тому времени у тебя будет два главных вопроса: куда переложить деньги и как обогнать инфляцию. Давай подумаем.
Варианты после вклада

ОФЗ 29009 (SU29009RMFS6)
Мы уже обсуждали эту бумагу. К апрелю купон, вероятно, останется высоким (18-19%), если ставка ЦБ не рухнет.
Плюс: Надёжно, доходность выше ожидаемых 11% по вкладам.
Минус: Надо открыть брокерский счёт (если его нет в ВТБ, можно в Тинькофф использовать уже имеющийся), плюс привязка к RUONIA — если ставка упадёт, доходность тоже снизится.
Итог: Вложить часть миллиона (например, 300-500 тысяч) сюда — хороший способ держать деньги в деле.
Другие ОФЗ или корпоративные облигации
Есть ОФЗ с фиксированным купоном (например, ОФЗ 26241, доходность около 15-16% к погашению) или корпоративки вроде "Газпром Капитал" с рейтингом AAA (доходность 17-18%).
Плюс: Можно выбрать срок короче 2032 года, если не хочешь замораживать деньги надолго.
Минус: Корпоративки чуть рискованнее ОФЗ.
Итог: Подходит для диверсификации.
Биржевые фонды или акции
Например, TMOS (индекс МосБиржи) или отдельные акции (Сбер, Лукойл).
Плюс: Потенциал роста выше, чем у облигаций (15-20% годовых или больше в удачный год).
Минус: Волатильность — рынок может просесть из-за санкций или новостей.
Итог: Если готова к риску, можно взять 200-300 тысяч на это.
Новый вклад
Если к апрелю ставки по вкладам упадут до 11-12%, это будет проигрышный вариант. Но вдруг появятся акции с повышенными процентами (типа "вклад на 3 месяца под 15% для новых клиентов")? Стоит мониторить банки ближе к дате.
Плюс: Просто и без риска.
Минус: Скорее всего, доходность не покроет инфляцию.

Прогноз по ставке ЦБ
На февраль 2025 ЦБ держит 21% и говорит о жёсткой политике до конца года. Но к апрелю многое зависит от инфляции. Если она останется высокой (8-10% или больше), ставку могут даже поднять (до 22-23%). Если замедлится (до 6-7%), начнут намекать на снижение. Это влияет на всё: вклады упадут, облигации с плавающим купоном подстроятся, акции могут качаться.
Моя мысль
Твой миллион сейчас "работает" (и зарабатывает!) на вкладе, но после апреля я бы не стала загонять его в новый вклад под 11%. Лучше разбить:

50% (500 тысяч) — в ОФЗ 29009 или похожие бумаги, чтобы держать стабильные 18%+.
30% (300 тысяч) — в фонд вроде TMOS, для роста.
20% (200 тысяч) — оставить на счету или в коротком вкладе, чтобы ловить момент, если рынок даст шанс.

Так ты и инфляцию обыграешь, и риски размажешь. Что думаешь? Или есть свои идеи, куда кинуть деньги после ВТБ?